Dow Jones Industrial Average melonjak di atas 49.500 karena dorongan pendapatan Caterpillar

• Dow Jones Industrial Average (DJIA) melonjak sekitar 1,5% seiring laporan kuat Caterpillar yang mengangkat saham-saham industri.
• Produk Domestik Bruto (PDB) AS Kuartal I tercatat di bawah perkiraan sebesar 2% yang disetahunkan, sementara PCE Inti tetap stabil di 3,2% YoY.
• Klaim Tunjangan Pengangguran Awal turun tajam menjadi 189 ribu, jauh di bawah konsensus 215 ribu.
• Meta dan Microsoft membebani Nasdaq dan S&P 500 karena kekhawatiran belanja modal AI yang meningkat.

Dow Jones Industrial Average naik tajam pada hari Kamis, menambah sekitar 730 poin, atau 1,5%, setelah rally dari level terendah semalam di bawah 48.500 ke level tertinggi sesi di atas 49.600. S&P 500 naik sekitar 0,5%, sementara Nasdaq Composite yang sarat teknologi hanya mencatat kenaikan 0,2% karena kelemahan saham teknologi berkapitalisasi besar membatasi kinerja indeks yang lebih luas. Perbedaan ini menegaskan adanya pembagian yang jelas antara saham industri ekonomi lama dan saham teknologi yang terpapar AI.

Caterpillar mengangkat saham blue chip

Saham Caterpillar (CAT) melonjak sekitar 10% setelah produsen mesin berat ini melaporkan hasil kuartalan yang lebih kuat dari perkiraan dan menaikkan prospek pendapatan tahunan. Hasil perusahaan industri utama ini memberikan ukuran keyakinan terhadap permintaan global dan menjadi kontributor tunggal terbesar terhadap kenaikan luar biasa Dow. Beberapa saham industri lainnya juga naik seiring, membantu indeks ini mengungguli rekan-rekannya dengan margin yang lebar.

Saham teknologi berkapitalisasi besar membebani Nasdaq

Meta (META) turun sekitar 9% setelah perusahaan menaikkan panduan belanja modal dan melaporkan pertumbuhan pengguna yang lebih lemah, memicu kekhawatiran bahwa pengeluaran AI berjalan lebih cepat daripada monetisasi. Microsoft (MSFT) turun sekitar 5% setelah memperingatkan bahwa belanja modal akan mencapai $190 miliar tahun ini, sebagian didorong oleh biaya memori yang tinggi. Dua saham ini saja mengurangi poin signifikan pada Nasdaq dan S&P 500, membuat sektor teknologi yang lebih luas berada dalam posisi tertekan.

PDB meleset sementara inflasi tetap kuat

Produk Domestik Bruto (PDB) Kuartal I tercatat sebesar 2% yang disetahunkan dalam rilis pukul 12:30 GMT, di bawah konsensus 2,3% meskipun naik dari 0,5% di Kuartal IV 2025. Data Indeks Harga Belanja Konsumsi Pribadi (PCE) untuk bulan Maret sesuai dengan ekspektasi, dengan PCE umum di 3,5% YoY dan PCE Inti di 3,2% YoY, keduanya sedikit lebih tinggi dari bulan sebelumnya. Klaim Tunjangan Pengangguran Awal mengejutkan ke sisi bawah di 189 ribu, jauh di bawah konsensus 215 ribu dan menunjukkan pasar tenaga kerja yang masih tangguh. Indeks Biaya Ketenagakerjaan (ECI) naik menjadi 0,9% di Kuartal I, sementara Indeks Manajer Pembelian (PMI) Chicago turun menjadi 49,2 di bulan April, kembali ke zona kontraksi.

Minyak berbalik turun karena ambil untung

Futures Minyak West Texas Intermediate (WTI) turun sekitar 2% diperdagangkan di atas $104 per barel, sementara Brent crude turun sekitar 3% diperdagangkan di atas $114. Penurunan ini mengikuti rally tajam pada hari Rabu yang didorong oleh laporan bahwa Gedung Putih telah menginstruksikan pejabat untuk mempersiapkan blokade berkepanjangan terhadap Iran. Para pedagang energi tetap waspada terhadap eskalasi lebih lanjut di Selat Hormuz, meskipun sesi Kamis cenderung ke arah ambil untung setelah lonjakan hari sebelumnya.

Dampak keputusan The Fed mempengaruhi taruhan pemotongan suku bunga

Pasar terus mencerna keputusan Federal Reserve (The Fed) pada hari Rabu untuk mempertahankan suku bunga di 3,5% hingga 3,75%, dengan suara 8-4 menandai dissent terbesar sejak 1992. Dengan incoming Chair Kevin Warsh berada di minoritas dovish, para pedagang sedang menyesuaikan kembali ekspektasi untuk pemotongan lebih lanjut di akhir tahun ini.

Grafik 5 menit Dow Jones